近日，中国移动发布了一则采购招标大单，2020年将采购通信用磷酸铁锂电池产品6.102亿Ah（规格3.2V），需求满足期为一年，本次最高投标限价25.08亿元，项目采用份额招标，中标人数量为6-8家。 一、磷酸铁锂电池为储能最佳选择 磷酸铁锂电池在锂电池中具备良好的性价比、循环寿命和安全性，而相对过往储能大规模使用的铅酸电池优势更加明显，寿命相当于铅酸电池的3倍以上，随着锂电池的价格大幅下探，已经成为储能市场的最佳选择。2018年，中国铁塔更是宣布停止采购铅酸电池，统一采购梯次利用电池。截至2018年底，已在全国31个省市约12万个基站使用梯次电池约1.5GWh，替代铅酸电池约4.5万吨。随着5G基站的建设提速，且功耗大幅提升，无论对新生电池还是梯次利用电池的需求都将大幅提升，新生电池的需求增幅将大于退役电池。据各运营商2018年年报数据推测，中国共有至少1438万个基站需要被新建或改造，对应电池市场空间超过100Gwh。 二、价格尚可，利润空间不输动力领域 此次中国移动招标要求最高限价25.08亿元，相当于度电价格不高于1.3元/wh，其中包括BOM成本、运输、人力、售后等成本。我们预测经过竞标之后，实际成交价格有望低于1元/wh，对应电芯售价小于0.7元/wh，而现阶段磷酸铁锂动力电芯售价在0.65元/wh左右，因此储能领域依旧能给电池厂提供良好的利润空间。展望未来，随着锂电池的价格逐步逼近铅酸电池的售价区间（0.5元/wh），更多储能市场将向锂电池敞开。 三、关注受益环节 作为新基建的项目之一，5G基站建设将拉动磷酸铁锂电池的市场需求，同时在之前报告里也提到，磷酸铁锂电池在动力领域的渗透也将加速，我们预计整体行业未来三年年均增速有望达到50%，建议关注国内在通信基站领域深耕的电池企业包括海四达、南都电源)、雄韬股份等；磷酸铁锂电池的头部企业包括宁德时代、比亚迪、国轩高科、亿纬锂能、鹏辉能源等；以及磷酸铁锂正极企业德方纳米、湘潭电化、富临精工等。 风险提示。建设进度不及预期；安全事故频发；原材料大幅波动等。 【2020-01-15】三大板块齐发力 南都电源(300068)2019年业绩预增50%至80% 1月14日晚间，南都电源披露2019年业绩预告，预计2019年度实现归母净利润3.63亿元至4.36亿元，同比增长50%至80%。 南都电源表示，2019年公司营业收入与经营业绩较上年同期均实现增长，主要原因在于公司的铅蓄电池业务毛利率有所提高，锂电池及再生铅业务收入均实现增长，且民用动力电池业务板块经营情况较上年同期好转。 全面打造铅蓄及锂电池产业链闭环 紧抓通信5G市场机遇 南都电源深耕电池领域多年，已形成“原材料－产品应用－系统解决方案－运营服务－资源再生－原材料”的完整产业闭环。 作为通信领域行业龙头，南都电源国内外市场占有率稳步提高，拥有深厚的市场渠道及产品技术优势，近几年通信锂电业务保持高速增长。随着全球5G技术发展与产业化，其通信5G锂电业务将迎来更广阔的市场空间与机遇。 同时，根据公司公告，南都电源被确认为阿里巴巴数据中心蓄电池设备招标项目的中标单位，合计中标总金额约2.6亿元，表明了公司后备电源产品的竞争力。 在打造产业链闭环方面，南都电源子公司华铂科技项目具有全行业领先的工艺和装备，同时，其二期工程暨废旧铅蓄电池高效绿色处理暨综合回收再利用示范项目已建成投运，待产能全部释放后，华铂科技废旧铅蓄电池的总处理能力将达到120万吨。此外，南都电源子公司华铂新材料的锂电回收项目可行性研究报告也已编制完成。 南都电源方面表示，公司将持续打造锂电回收、铅蓄电池回收、其他有色金属回收的综合利用平台，打通动力、储能、通信及资源回收产业链，推动产业可持续发展。 与浙大开展重大项目合作 强化锂离子电池技术创新 光大证券研究指出，国内锂电池市场受19年下游政策补贴退坡影响加剧行业洗牌，龙头集中度加速提升。长期看，全球锂电池企业都在加速储备客户、产能和原材料布局，以期未来在竞争中脱颖而出。 基于对锂电未来发展方向的预判，南都电源与浙江大学就固态锂电池生产关键技术的研发与应用、专用装备的开发与建设，以及固态锂电池研发技术人才和生产制造人才培养等领域展开全面、深入的合作。 南都电源表示，公司将持续开展高性能锂离子电池技术研究，突破关键技术，着重进行锂电失效模式及机理研究、锂电老化模型及SOC算法等研究，进一步优化产品性能，以提升产品性能以及成本竞争优势。 此外，南都电源与上海核工程研究设计院合作开发的“CAP1400超大容量1E级铅酸蓄电池自主化研制项目”进展顺利，现已完成核级电池设计、鉴定大纲编写并通过了专家评审，样机制作也已完成。 在推进动力电池业务转型方面，通过积极的技术与市场开发，南都电源已与国内知名主机厂达成合作。此外，公司坚持差异化策略，积极布局欧洲新能源电动车市场，积极进行技术对接与方案开发，与多家客户形成战略合作关系，为欧洲高端市场提供从电芯到模组的解决方案。 【2020-01-07】雄韬股份(002733):2019年度净利润预增80%至133% 氢燃料电池投资建设初显成效 雄韬股份(002733)1月7日晚披露业绩预告，公司预计2019年度净利润为盈利1.7亿元至2.2亿元，同比增长80.42%至133.49%。报告期内，氢燃料电池投资建设初显成效，在2019年4季度呈现较好的利润收益；锂离子电池业务销售额及利润大幅度增长；越南工厂订单饱满，销售额和利润大幅度提高。 【2020-03-10】1500次循环内的零衰减！宁德时代(300750)研发出长寿命电池 一向低调的宁德时代相关负责人今天罕见地接受上证报记者采访，透露了公司下一代研发方向中包括无钴技术，并力争到2025年将每千瓦时锂电池成本降到100美元的水平。 这是怎么回事？ 已研发出一款长寿命电池 宁德时代相关负责人向上证报记者透露，在电池寿命方面，公司已研发先进的零衰减电池，可实现1500次循环内的零衰减，这将是一款具有里程碑意义的长寿命电池。 2020年1月14日，国内规模最大的电网侧站房式锂离子电池储能电站--福建晋江储能电站试点项目一期(30MW/108MWh)启动并网，1月15日9点24分一次并网成功，标志着零衰减电池进入应用。 针对消费者吐槽的使用空调导致电池损耗直接超过30%的问题，宁德时代则推出了电池自加热技术，利用脉冲电流所释放的热能对电池加热，可达到2℃/min的加热速率，整个加热过程中电芯温差不超过4℃。使用电池6%左右的能量，15分钟从-20度提升到10度。 上述负责人表示，再加上通过电芯直接集成到电池包的CTP技术和15分钟充满电的4C快充技术，是龙头企业规模效应与技术演进迭代的进一步强化，再加上以四项关键技术为代表的突破，将有助于宁德时代到2025年将每千瓦时锂电池成本降低到100美元，也就是税前700元的水平，系统能量密度做到250Wh/kg。 公司研发始终围绕产品端应用，但针对无钴等下一代化学体系方向，锂硫、锂空、全固态锂离子、钠离子电池等前沿储能技术都进行了布局和储备。 "如同准备迎接全科考试的学生，我们试图掌握更多的技术，开发更全的产品体系，迎接电动时代的到来。"这位负责人如是说。 扩张计划仍未停歇 根据高工锂电统计，宁德时代已蝉联三年全球动力电池出货量第一。 中国化学与物理电源行业协会动力电池应用分会研究部发布的统计数据显示，2019年中国动力电池装机量约62.2GWh(吉瓦时)，其中宁德时代装机量为31.71GWh。 拥有超过50%的市占率，宁德时代扩张计划仍未停歇。 2月26日，宁德时代公告定向增发不超过200亿元以进行扩产、前沿技术研发和补充流动资金。其中，宁德时代湖西基地和江苏溧阳三期和四川宜宾一期已在2018-2019年公告相关扩产计划。扩产总投资160.2亿元，使用募集资金125亿元。公司还计划总投资不超过100亿元建设宁德车里湾锂电池生产基地项目。 电池供应商牵头车企抱团响应 3月9日下午，宁德时代用官方微博号发布了一个内容为"电动时代，你来不来"微博，并@了一群车企喊话。 此后数小时里，包括金龙客车、安凯客车、北京现代、上汽大通maxus、长安汽车、一汽奔腾、东风启辰汽车等10余家新能源汽车企业官方微博接连进行了回应，并发布了品牌与宁德时代的联名海报。 这显然是一场声势颇大的集体营销活动。一位车企负责人接受上证报记者采访时表示，车企通常处于强势的地位，此次多家车企选择共同参与宁德时代的营销活动，在业界尚属首次。车企们主要是看到了宁德时代已经参与过国际产业链中，在电动车行业成为了标杆，对消费者起到引领作用。 作为牵头方，宁德时代相关负责人接受上证报记者采访时表示，随着特斯拉正式进入中国市场，新能源车补贴退出进入倒计时，行业观点趋向于认为，新能源车行业即将迎来完全市场化的竞争。 "新能源汽车的市场渗透率将从量变达到质变的临界点，未来将大刀阔斧地分割燃油车的蛋糕。"这位负责人告诉记者，在切下燃油车的蛋糕后，整个市场将更加细分，不同的品牌都会有更多的饭吃。 宁德时代董事长曾毓群预测认为，到2025年我国汽车市场电动化率则将超过25%。而到2035年，这一比率将超过70%，以至于为后续的中国零排放打下基础。到2025年，基本电动车比燃油车更具有经济性，市场驱动会非常好。2040年之前，除一些特殊应用领域，基本全面实现电动化。 |
