凯恩斯:大反弹主线，这里有一批十倍股
2月6日，今天A股市场终于扬眉吐气，大反弹可期，兔年尾巴，我们终于听到了中国股市的一声“龙啸”。这声“龙啸”怎么来的？政策兜底是重点。 昨天证监会发言人提及中央汇金正在增持ETF，这和我之前的预期基本一致，国家队一直在给市场兜底，中央汇金实质上就是中国的准平准基金。另一方面证监会宣布“暂停新增转融券规模”，实际上之前限售股转融券问题已经受到关注，只不过政策的时间节点是3月18日，当前监管层明确了对转融券的态度，那就是收缩。 另外就是证监会开始对恶意做空动手，很可能要抓人，这是非对称的紧急救市措施，市场需要修复信心，此时当然要对破坏市场信心的因素逐一排除，空头好自为之。 政策多管齐下，反弹正式开启。然而不只是政策层面，技术层面当前也有一个契机，这个契机不在A股，而在港股。本轮恒生指数下跌最低在14794点，而上一个近似低点在22年10月，为14597点，仅仅200点的落差。 大家知道港股的估值水平一直就很低，如果太低，那么股息收益率会支撑港股买盘，国际投资人很精明的，会对股息收益率进行综合权衡，而22年10月的低点本身就有一些恐慌盘影响，因为当时有口罩问题，但24年2月的当下，没有口罩问题，而当前中国经济虽然不够强劲，但增长趋势还在。换句话说，港股的投资人更加理性，而这种理性会对港股点数形成支撑，而理性投资人对港股的补位，可能支撑港股形成大型双低，这个双低跨越22年10月和24年1月两个低点。作为港股的核心资产，港医药股可能会有一批三十倍股。当然，主观判断仅供参考。 不过，也有反对意见的投资人提出：今天成交量有提升，但不多，这是否会限制反弹高度？再谈一个观点，如今的时间节点本身就是交投清淡的岁末年尾，毕竟后面跟着10个交易日的休市，有这个成交量已经不错了，已经能够体现出主力的信心。 来年开年，投资人手头的现金只会比现在充裕，买卖活跃度势必比现在更高，过年后延续行情的可能性只会更大。所以当前的成交量和上涨应该是有效的，当然周三行情也需关注，因为最后一个交易日是周四，如果10天休市中想要用钱，那么周三对于这部分投资人是最后退出日，但我觉得，有了周二如此良好的局面，很多人可能会从犹豫转变为坚定满仓过节，因为对普通人来说，错过行情比亏损更痛苦。 如果A股本轮行情确定进入反弹，我们应该投资什么股票？个人比较看好的主线生物医药，其次是高端制造业和大消费，为什么要突出生物医药？不是老王卖瓜，而是因为生物医药从长期看存在刚需，具备显著成长性，短期看现阶段生物医药股的估值水平很低，且带量采购、医保谈判对药价和耗材价的负面影响已充分释放。有现金流、有需求、有技术创新能力，又符合行业困境反转的特征，所以生物医药行业可能在本轮反弹中的主线，异军突起！其中药明康德的确存在被美国法案针对的风险，但，如果所谓风险仅是虚惊一场，则亦有可能出现“攻守异形”的局面。 总之，A股这个点位，医疗板块在本轮的反弹中，翻倍的股票会比比皆是，投资人，宁可买错，也绝不错过！ |
