“9·29新政”落地满一个月，深沪交出亮眼成绩单。其中，深圳楼市成交量迅速反弹，一、二手房成交量都成倍增长；上海楼市也表现出强劲增长势头，二手房成交量轻松过2万套，中介门店新增客户量累计环比增长四成。光大证券分析，深圳和上海历来是国内房地产市场的风向标，其成交量的激增，意味着楼市市场信心的恢复，有望逐步向其它城市扩散。 现阶段除上海和北京外，各地省会城市基本放开限购，加之9月底以来的新政一定程度上扭转了大家的信心，前期积累的刚需客户加速进入市场，市场成交放大，且像成都、重庆和西安等地区，是西部人口流入最明显的市场，也是相对西部人口进城的主要选择，因而房市的修复更为明显。 此外，存量房“收储”受中央重视，加快消化商品房库存及土地收储。今年以来，中央会议多次出台支持收购存量商品房用作保障性住房相关政策；地方国有企业“收储”存量房有利于通过市场化方式加快推动存量商品房去库存，缓解开发商现金流压力，加大保障性住房供给。据统计，目前已有超过50城表态支持国有企业收储，预计后续会有更多城市出台相关政策。同时，近期，财政部表态，允许专项债券用于土地储备，回收符合条件的闲置存量土地。 近期，关于收储相关的传闻不断，市场预计将有较大力度的政策措施出台，推动收储的规模进一步扩大，有望直接缓解开发商的财务压力。 展望后市，光大证券认为，短期看在政策积极落地的基础上，后续地产看盘和成交情况有望继续迎来边际改善；中长期看，随着各地持续落实和各类政策的效应释放，消费者信心有望恢复，地产行业有望持续复苏。 落脚到A股市场，关注财务稳健、土储集中在核心城市的优质龙头房企，以及住宅库存较高的房企，将直接受益于存量住房的收储政策落地；另外，二手房交易中介服务商有望直接受益于楼市的回暖。 房地产板块光明地产、华夏幸福、光大嘉宝、万通发展涨停，金地集团、荣丰控股、信达地产等 |
